Spolu s rostoucí volatilitou a krizí světových finančních trhů v posledních letech je čas od času investice do zlata stále oblíbenější. Stále však existuje mnoho investorů, kteří zůstávají nepřesvědčeni, že zlato je dobrým investičním produktem a dobrým nástrojem pro nákup aktiv. V zásadě musíte pochopit rozdíl mezi investováním do zlata a jinými investičními metodami, abyste mohli provádět nákupy, které jsou v souladu s vašimi dlouhodobými cíli.
Krok
Metoda 1 ze 2: Pochopení rizik a výhod investice do zlata
Krok 1. Prostudujte si historii zlata jako platebního prostředku
Zlato bylo používáno jako platební prostředek mnohem déle než většina ostatních nástrojů. Ačkoli ne všechna místa přijímají zlato jako ideální platební prostředek, existuje mnoho těch, kteří jej přijímají, takže zlato je od 19. století považováno za „de facto“univerzální měnu. Ačkoli se již nepoužívá jako běžný platební prostředek, existuje mnoho lidí, kteří věří, že zlato musí být znovu použito jako platidlo.
- Většina ekonomických mocností světa se během Velké hospodářské krize rozhodla opustit standard plateb zlatem. Spojené státy tuto měnu za vlády Franklina Roosevelta částečně opustily a úplně na ni zapomněly, když se prezidentem stal Richard Nixon.
- Téměř veškerá moderní měna jsou papírové peníze - jejichž hodnotu určuje vláda, která peníze vydala. Kritici standardizace hodnoty zlata říkají totéž o zlatě (oceňuje se pouze proto, že jej vláda považuje za cenné).
Krok 2. Pochopte, proč je zlato dobrou investicí
Zlato se obvykle nakupuje jako „záchranná síť“z různých forem investičního rizika na trhu. Jinými slovy, může poskytnout ochranu před špatnou výkonností trhu, inflací a fluktuací měn. Cena zlata je dána množstvím poptávky a nabídky, nikoli oceněním měny nebo poklesem výkonnosti trhu.
- Zlato může vaše investiční portfolio zpestřit. Jedním z klíčů finanční diverzifikace je vlastnictví různých aktiv (akcie, dluhopisy, nemovitosti, drahé kovy, různé další komodity). Při diverzifikaci aktiv je velmi důležité sbírat aktiva, která mají různé hodnoty (navzájem nesouvisí). Zlato má tradičně nízkou korelaci s akciovými trhy ve Spojených státech, rozvíjejícími se trhy a dluhopisy s vysokou hodnotou. Ve skutečnosti má zlato s těmito aktivy nižší korelaci než korelace mezi jedním aktivem a druhým. To znamená, že zlato má vysoký potenciál diverzifikace.
- Zlato také slouží jako síť na ochranu před inflací. Ceny zlata mají tendenci růst spolu s inflací. Stává se to proto, že když dojde k inflaci, investoři zvýší hodnotu zlata tím, že jej koupí jako alternativu k hotovosti.
- I když se o výhodách zlata jako investice velmi diskutuje, obvykle je považováno za dobré úložiště hodnoty. I když se kupní síla hotovosti v důsledku inflace časem sníží, hodnota zlata zůstane stabilní.
Krok 3. Pochopte, proč je zlato špatná investice
Mezi investory roste názor, že zlato není bezpečným investičním produktem a není ani nejlepší bezpečnostní sítí proti inflaci.
- Někteří investiční výzkumníci vidí, že poptávka po zlatě ve skutečnosti neroste, když akcie klesají nebo měny ztrácejí hodnotu. Existuje mnoho odborníků, kteří se domnívají, že nárůst ceny zlata je způsoben pouze strachem investorů, kteří jej kupují ve spěchu, protože věří, že cena půjde nahoru. Pokud je tento předpoklad správný, zlato není bezpečná investice, jak se tvrdí.
- Důkladné prozkoumání historie zlata ukazuje, že hodnota předmětu se během silné inflace nebo klesající výkonnosti trhu zvýšila jen několikrát. Zatímco někteří lidé věří, že zlato se může stát alternativní měnou, když se ekonomický řád zhroutí, stále existuje mnoho skeptických.
- Zlato neposkytuje záruku návratnosti investic jako různé jiné typy investic. Slavný investor Warren Buffet odmítá investovat do zlata v jakékoli formě. Investovat do materiálu, který nemá příliš využití, podle něj nemá smysl, pokud si můžete koupit akcie od ziskové společnosti.
Krok 4. Naučte se faktory, které ovlivňují hodnotu zlata
Bez ohledu na to, co říkají kritici, nákup zlata se stal oblíbeným investičním nástrojem každé generace. Cenu zlata ovlivňuje několik faktorů:
- Washingtonská dohoda o zlatě je dohoda z roku 1999 o omezení prodeje zlata ze 14 zemí během jednoho roku. Motivem této dohody je zabránit tomu, aby byl trh nadměrně zásoben zlatem, aby cena klesala. Kritici často útočí na dohodu tím, že ji považují za obtěžování běžné nabídky a poptávky.
- Slabší ekonomická výkonnost může přimět investory prodat své komodity nebo aktiva za hotovost. Díky tomu se nabídka zvyšuje a poptávka klesá, takže cena zlata klesá.
- Národní krize nebo války mají tendenci zvyšovat poptávku investorů po zlatě, obecně proto, že se obávají znehodnocení měny. Investoři nakupují akcie zlata a komodity, aby bojovali proti hospodářské krizi a obecně podporovali hodnotu akcií.
Metoda 2 ze 2: Nákup zlatých akcií
Krok 1. Naučte se různé způsoby nákupu akcií zlata
Obecně lze investovat do akcií zlata třemi způsoby: akcie můžete nakupovat přímo prostřednictvím společnosti těžící zlato; Můžete si koupit fondy obchodované na burze zlata; a můžete si koupit zlaté podílové fondy.
Každá z těchto metod má různé výhody a nevýhody. Nákup akcií těžební společnosti poskytuje přímý přístup na lukrativní, ale vysoce rizikový trh těžby zlata, zatímco nákup prostřednictvím podílových fondů a zlatých burz má nižší riziko a lepší diverzifikaci
Krok 2. Analyzujte konkrétní společnosti těžící zlato
Nejjednodušší způsob, jak investovat do zlata, je koupit akcie těžebních společností. Jedná se o vysoce rizikovou metodu, ale zisk je největší. Investování do těžební společnosti je stejné jako sázení na to, že je společnost schopna dosáhnout zisku, velmi odlišné od investování na různých místech. Důkladná analýza společnosti je velmi důležitá, protože si musíte být jisti, že mohou podávat lepší výkony než jejich konkurenti.
- Při výběru akcií na těžbu zlata mějte na paměti několik věcí. Sledujte výrobní náklady. Producenti zlata mají nízkou kupní sílu. Prvořadá je tedy schopnost produkovat zlato s nízkými provozními náklady. Tyto informace lze nalézt na webových stránkách příslušné společnosti. Navštivte stránku „Vztahy s investory“a přečtěte si roční nebo čtvrtletní zprávy o zisku.
- Dávejte pozor na množství produkce. Silná společnost by měla být schopna zvýšit svou roční produkci. Silná produkce znamená velký zisk a nízké výrobní náklady. Indikace vývoje výroby najdete ve výroční zprávě společnosti. Společnost obvykle obsahuje tuto zprávu ve formě grafu.
- Porovnejte dluh společnosti s jejími konkurenty. Nejlepší způsob, jak se podívat na dluh, je použít poměr dluhu k vlastnímu kapitálu, což je srovnání aktiv společnosti a jejích dluhů. Tyto informace lze nalézt na webových stránkách, jako je Morningstar.com. Čím nižší poměr, tím lépe.
- Podívejte se na ocenění společnosti. Jak vysoký je příjem jedné společnosti ve srovnání s jinou? Porovnejte poměr ceny a zisku vydělením ceny akcií výdělky. Tyto informace lze nalézt na webech, jako je Morningstar.com, čím nižší číslo, tím lépe.
Krok 3. Investujte do zlatých podílových fondů
Pokud zvolíte možnost s nižším rizikem nebo nemůžete najít společnost, která by byla přesvědčivá, hledejte investice založené na podílových fondech. Mezi použité finanční prostředky patří portfolio společností, které těží, zpracovávají a distribuují zlato. Nákup investice do podílového fondu má několik výhod:
- Tyto fondy poskytují větší diverzifikaci než nákup akcií jedné nebo více společností. Zatímco akcie těžby zlata obvykle rostou a klesají s cenou zlata, existují velké rozdíly ve výkonu založené na efektivitě a kvalitě řízení společnosti. Nákup podílového fondu eliminuje riziko výběru špatné investice (například nákup akcií ve společnosti s velkým dluhem) a omezuje riziko z dalších faktorů, které ovlivňují celé odvětví.
- Zlaté podílové fondy jsou aktivně a profesionálně spravovány. To znamená, že můžete nechat profesionály vybrat si, které společnosti jsou považovány za nejlepší v oboru. Dobrý finanční manažer si vybere seznam akcií, jejichž výkon se podle předpovědí bude i nadále zvyšovat ve zlatém průmyslu. Pochopte, že s nákupem podílových fondů jsou spojeny náklady. Tento poplatek zahrnuje fondy pro správu akcií a obvykle odpovídá zlomku prostředků, které investujete. Podívejte se na manažery, kteří účtují 1 % nebo méně z vaší celkové investice.
- Při výběru zlatého podílového fondu věnujte pozornost jeho minulé výkonnosti, poplatkům (čím nižší, tím lepší) a jeho hodnocení na webu Morningstar (čím vyšší, tím lepší). Hodnocení založená na dlouhých časových obdobích jsou relevantnější než krátká. Jeho dosavadní výkonnost můžete také zjistit na webových stránkách manažera. Společnost Morningstar má 5hvězdičkový systém hodnocení podílových fondů.
Krok 4. Investujte na burze
Burzy cenných papírů jsou poněkud podobné investičním fondům v tom, že poskytují investorům přístup k široké škále akcií a dluhopisů za dostupné ceny. Některé burzy poskytují přímý přístup k nákupu a držení těchto komodit, zatímco jiné poskytují nákup a prodej přístup k futures kontraktům. Nákup zlata přímo zahrnuje hodnotu úložiště a je prováděn na základě jeho aktuální prodejní ceny, zatímco futures kontrakty jsou finanční nástroje, které jsou vytvářeny na základě předpovědí budoucí ceny zlata.
- Burzy se liší od podílových fondů v tom, že otevřeně prodávají investiční produkty, jako jsou akcie, zatímco jejich ceny jsou stanoveny na základě indexu, jako je XAU, GDM nebo CDNX (hodnota podílových fondů se denně aktualizuje na základě hodnoty aktiv v něm).
- Investice zlata na burze má obvykle nižší náklady než podílové fondy, protože nepoužívá aktivního finančního manažera, ale probíhá pasivně na základě indexu. Například produkty SPDR Gold na burze se řídí pouze cenou zlata. Koupí tohoto produktu získáte nepřímo zlato.
- Burzy cenných papírů jsou skvělou volbou, pokud chcete větší flexibilitu za nižší náklady. Burzy vám umožňují nejen investovat do zlata, ale také investovat do samotné operace těžby zlata. Nejnápadnější nevýhodou je absence aktivního manažera. Existuje tedy malá šance, že překonáte použitý index, protože do něj v podstatě investujete. Menší je na druhou stranu i možnost výkonu pod indexem.
Krok 5. Nakupte akcie zlata
Jakmile se rozhodnete použít některou z investičních metod, je čas provést nákup. Tři výše uvedené metody lze provést prostřednictvím online brokera, jako je TD Ameritrade nebo E*Trade. Burzovní makléře můžete najít i offline.
- Po otevření nového účtu vyhledejte symbol tickeru pro požadovanou akcii nebo burzu. Pokud například chcete koupit akcie Barrick Gold, symbol je NYSE: ABX. To znamená, že se Barrick Gold (nebo ABX) obchoduje na newyorské burze ve Spojených státech.
- Chcete -li jej zakoupit, stačí zadat nákupní příkaz prostřednictvím svého makléře, poté zadat symbol burzy akcií, požadovanou burzu nebo podílový fond a počet akcií, které chcete koupit, a poté odeslat nákup. Pokud je na vašem účtu dostatek hotovosti, akcie jsou již vaše. Mějte na paměti, že makléři obvykle požadují provize, které se velmi liší.
- Tento nákup lze provést také kontaktováním makléře prostřednictvím čísla uvedeného na oficiálních webových stránkách.
- Podílové fondy lze zakoupit prostřednictvím služeb finančního poradenství. Poradce bude požadovat další poplatky kromě poplatků účtovaných za správu podílového fondu. Tyto poradenské služby vám mohou pomoci najít nejvhodnější financování.
Tipy
- Obnovte své nákupy zlata podle investiční strategie. Zlato ne vždy nabízí velkou dlouhodobou návratnost investic. Jako „nespotřebovaná“komodita je její nabídka relativně konstantní, ale její poptávka je velmi volatilní. Pokud používáte zlato jako záchrannou síť, prodávejte zlato, když je výkonnost trhu vysoká, pak nakupujte zpět, když jsou tržní podmínky nestabilní.
- Položit otázku. Nejste profesionálem v oboru, ale měli byste nechat správu zlata na certifikovaném profesionálovi. Ujistěte se, že důvěřujete komukoli, kdo spravuje vaše peníze.
